Финансовое моделирование в MS Excel: прогнозирование финансового состояния бизнеса

День 1.

Цепочка моделей.

• Моделирование стратегии: ключевые показатели – план по развитию – финансовый и инвестиционный бюджет – анализ финансовых результатов (коэффициентный анализ).
• Моделирование цепочки добавленной ценности: поставки, производство, продажи, обслуживающие подразделения.
• Подготовка прогноза по продажам.
• Основные ограничения для производственного плана.
• Финансовая модель.
• Анализ результатов, анализ разрывов, корректировка плановых показателей.

Какую пользу для организации должно приносить моделирование и прогнозирование финансового состояния.

• Интеграция функции моделирования с другими элементами управления бизнесом.
• Увязка стратегии, планов на год, плана по продажам в 5 разрезах с планом по выручке.
• Отсутствие кассовых разрывов.
• Оценка будущих рисков.
• Формирование сценария по выходу из бизнеса.
• Наличие собственных денежных средств для финансирования развития. Выплата дивидендов.

Основные модели, необходимые для прогнозирования финансового состояния. Сквозной числовой пример.

• Модель товародвижения от поставщика до клиента.
• Финансовая модель, её структура и базовые правила ее построения. Основные компоненты структуры прогнозной финансовой модели.
• Моделирование стратегии бизнеса, сценариев развития компании.
• Взаимосвязь моделей через KPI и основные показатели.
• Оценка результатов. Графики и информационные панели (dashboard): способы представления результатов.

День 2.

Финансовое моделирование как основа для бюджетирования и бизнес-планирования.

• Правильные формы финансовых таблиц (движение денег, доходы и расходы, активы и пассивы).
• Как получать исходные данные для моделирования: управленческий учет в организации, экспертные оценки руководителей и аналитиков, бенчмаркинг.
• Составление перечня факторов для финансовой модели. Внешние и внутренние факторы, влияющие на расчет финансовых результатов.
• Какие финансовые показатели и коэффициенты должны быть рассчитаны в рамках правильной финансовой модели.
• Моделирование операционных финансовых решений. Прогнозирование доходов, расходов, прибыли, денежных потоков, инвестиций и капитала.
• Классификация расходов для моделирования.
• Факторы (драйверы) расходов.
• Взаимоувязка доходов и расходов с денежными потоками.
• Взаимоувязка доходов и расходов с активами и пассивами.
• Факторный анализ в финансовом моделировании.
• Краткосрочное и долгосрочное финансовое моделирование: бюджетное моделирование и расчет параметров для разработки финансовой стратегии.
• Особенности инвестиционного моделирования при разработке бизнес-планов и проектов.

Применение сценарного анализа в финансовом моделировании.

Учет и оценка рисков при построении финансовых моделей. Плюсы и минусы разных методов.

Практическое решение поставленных задач с применением таблиц MS Excel.

День 3.

Этапы разработки финансовой модели для практического применения. Рекомендуемая последовательность моделирования:

• Формирование технического задания.
• Подготовка данных.
• Структура, дизайн и построение финансовой модели.

Кейс: «Оценка будущих рисков». Практическое задание по разработке карты рисков и моделирование будущих рисков, на основе карты рисков.

• Распределение слушателей на команды.
• Выбор своего практического примера для каждой команды.
• Изучение описания бизнеса.
• Идентификация рисков.
• Оценка рисков.
• Составление карты рисков.
• Публичная защита карты рисков.
• Проектирование будущих рисков на основе карты рисков.

Подведение итогов.

Практические задания:

• Увязка стратегии с целевыми показателями, планом продаж и основными финансовыми показателями на основе коэффициентной модели моделирования стратегии.
• Оценка успешности бизнеса.
• Моделирование финансового состояния в Excel.
• Расчёт целевых финансовых показателей в Excel.